Jaka jest formuła wskaźnika aktywności?
Termin „wskaźnik aktywności” odnosi się do zestawu wskaźników finansowych, które można wykorzystać do oceny, czy kierownictwo firmy może z powodzeniem wykorzystać swoje aktywa do generowania gotówki operacyjnej. Innymi słowy, wskaźniki te pokazują, jak dobrze kierownictwo firmy zamienia swoje aktywa na gotówkę.
Wyjaśnienie
Do obliczenia wzoru na wskaźnik aktywności można wykorzystać następujące punkty:
1. Obrót z należnościami
Wskaźnik ten odzwierciedla politykę kredytową firmy iw efekcie ocenia jej zdolność do ściągania należności generowanych przez sprzedaż kredytową. Wyższy wynik często wskazuje, że organizacja może szybko odzyskać należności, zakładając dobre praktyki kredytowe, i odwrotnie.
Inną nazwą wskaźnika jest wskaźnik rotacji zadłużenia. Wskaźnik rotacji należności obliczany jest poprzez podzielenie przychodów danej firmy przez jej średnie należności. Jest napisany matematycznie jako:
Przychody z zobowiązań / średnia należności = Wskaźnik obrotu
2. Wskaźnik rotacji zapasów towarów
Ten wskaźnik mierzy, jak dobrze firma przekształca swoje zapasy i zapasy w toku (WIP) na gotówkę. Wyższa wartość zazwyczaj sugeruje, że firma może szybko sprzedać swoje zapasy, aby wygenerować sprzedaż i odwrotnie.
Wskaźnik ten nazywany jest również wskaźnikiem rotacji zapasów. Wskaźnik rotacji zapasów towarowych jest obliczany poprzez podzielenie kosztu własnego sprzedaży przez średnie zapasy. Jest napisany matematycznie jako:
Koszt sprzedaży / średnie zapasy = wskaźnik rotacji zapasów towarów
3. Łączny wskaźnik rotacji aktywów
Wskaźnik ten ocenia zdolność firmy do generowania sprzedaży poprzez wykorzystanie aktywów zarówno długoterminowych, jak i krótkoterminowych. Wyższa wartość zazwyczaj oznacza, że firma może generować większą sprzedaż poprzez eksploatację swoich aktywów, co jest doskonałe. Wskaźnik całkowitej rotacji majątku oblicza się, dzieląc przychód przez średnią całkowitą wartość majątku w określonym przedziale czasu.
Jest napisany matematycznie jako:
Wskaźnik całkowitego obrotu aktywów = przychody / średnia rotacja aktywów Aktywa ogółem
4. Wskaźnik obrotu netto środków trwałych
Wskaźnik ten obrazuje zdolność firmy do generowania sprzedaży poprzez wykorzystanie środków trwałych, takich jak środki trwałe, nieruchomości i maszyny. Wyższy wynik zazwyczaj wskazuje, że organizacja efektywnie wykorzystuje swoje środki trwałe.
Wskaźnik rotacji środków trwałych netto uzyskuje się poprzez podzielenie przychodów przez średnią wartość środków trwałych netto w okresie. Jest napisany matematycznie jako:
Wskaźnik Obrotu Środków Trwałych Netto = Przychody / Średnie Obroty Środków Trwałych Środki Trwałe Netto
Wskaźniki aktywności a wskaźniki rentowności
Aby ocenić kondycję finansową firmy, należy zbadać zarówno wskaźniki aktywności, jak i rentowności.
Marża brutto i marża operacyjna to mierniki rentowności, które pokazują pełną zdolność firmy do przekształcania przychodów w dochody po odliczeniu różnych kosztów i wydatków.
Z kolei wskaźniki aktywności pokazują zdolność firmy do efektywnego wykorzystania swoich zasobów (tj. aktywów) do generowania zysków na lepszym poziomie (tj. w przeliczeniu na aktywa).
Wskaźnik rotacji zapasów, należności i zobowiązań
Im wyższy wskaźnik rotacji, tym lepiej, ponieważ sugeruje, że firma może generować większe przychody przy mniejszym zużyciu aktywów.
Ponieważ większość organizacji monitoruje swoje należności (A/R) i ruchy zapasów, konta te są powszechnie używane jako mianownik we wskaźnikach aktywności.
Chociaż istnieje wiele innych rodzajów wskaźników aktywności, takich jak wskaźnik rotacji należności i wskaźnik rotacji zapasów, wszystkie one mają ten sam cel: określić, jak efektywnie firma może wykorzystać swoje aktywa operacyjne.
Lepsze wskaźniki aktywności wiążą się z wyższymi marżami zysku, ponieważ z każdego aktywa uzyskuje się większą wartość.
Niektóre z bardziej powszechnych wskaźników są następujące:
Obrót zapasów to liczba wymiany zapasów firmy w danym okresie.
Współczynnik rotacji należności — ile razy typowy klient, który wcześniej zapłacił na kredyt (tj. należności lub „A/R”), dokonuje płatności gotówkowej w określonym okresie.
Zobowiązania Wskaźnik rotacji to ile razy korporacja płaci należne płatności dostawcom/sprzedawcom (tj. rozrachunki z dostawcami lub „A/P”) w danym okresie.
Inne wzory współczynników aktywności
Zintegruj wskaźniki aktywności w swojej firmie
Jeśli odpowiednio użyjesz wskaźników aktywności, mogą dostarczyć Ci informacji o wszystkim. Nie ma znaczenia, jak szybko przenosisz rzeczy ani jak szybko płacisz swoim dostawcom.
Mogą również dostarczyć przydatne statystyki biznesowe, wskazujące, czy Twoja firma dobrze sobie radzi, i wspierając Cię w rozpoznawaniu potencjalnych problemów.
Jeśli zauważysz, że wskaźnik rotacji należności jest niewystarczający, zmiana warunków kredytowych i ustalenie, kto jest uprawniony do kredytu, może pomóc w zwiększeniu wskaźnika.
Jeśli się na to zdecydujesz, musisz regularnie korzystać ze wskaźników aktywności swojej firmy. Pojedynczy wskaźnik powie Ci bardzo niewiele o wynikach Twojej firmy. Z drugiej strony utrzymywanie tych wskaźników pozwala dostrzec wzorce i rozwiązać potencjalne problemy. Analizując swoje wskaźniki, porównuj je z wskaźnikami podobnych firm w tej samej branży.
Zarabianie pieniędzy w Twojej firmie jest trudne. Posiadanie odpowiednich narzędzi do promowania rozwoju i zarobków może znacznie wpłynąć na zapewnienie długoterminowej rentowności firmy. Ta praca może być łatwiejsza w zarządzaniu, stosując takie podejścia, jak wskaźniki aktywności.
Ograniczenia i wady wskaźników aktywności
Chociaż wskaźniki aktywności mogą być przydatnym narzędziem do raportowania wskaźników finansowych, dostarczają one tylko niewielkiej części informacji wymaganych do określenia, jak dobrze Twoja firma działa obecnie.
Podobnie jak inne terminy księgowe, wskaźniki działalności w dużej mierze dotyczą wcześniejszych zdarzeń. Może to dostarczyć informacji o tym, jak Twoja firma radziła sobie do tego czasu. Te dane nie mogą być jednak wykorzystywane do przewidywania przyszłego sukcesu Twojej firmy.
Ponadto, jak każdy inny wskaźnik księgowy, wskaźniki aktywności dostarczają użytecznych informacji, ale nie mogą rozwiązać żadnych bieżących problemów finansowych. Dane, które są używane poza kontekstem, mogą wprowadzać w błąd.
Wreszcie, będą miały na nie wpływ, jeśli twoje sprawozdania finansowe i wskaźniki są błędne. W rezultacie zacznij od najnowszych sprawozdań finansowych.
