Nakit Oranı Nedir?
Nakit oranı, bir şirketin likiditesini ölçmek için bir istatistiktir. Bir şirketin toplam nakit ve nakit benzerlerini mevcut yükümlülükleriyle karşılaştırır. Gösterge, bir şirketin nakit veya kolayca pazarlanabilir menkul kıymetler gibi nakde yakın kaynakları kullanarak kısa vadeli borçlarını geri ödeme kabiliyetini ölçer. Alacaklılar bu bilgileri, varsa, bir şirkete ne kadar borç vermeye istekli olduklarını değerlendirmek için kullanabilirler.
Nakit Oran Hesaplayıcı
Diğer likidite oranlarıyla karşılaştırıldığında, nakit oranı, bir şirketin borçlarını ve taahhütlerini karşılama kabiliyetinin daha muhafazakar bir değerlendirmesidir, çünkü alacak hesapları gibi diğer varlıkları göz ardı ederek yalnızca nakit veya nakit eşdeğeri varlıkları analiz eder.
Bir şirketin nakit oranı aşağıdaki formül kullanılarak hesaplanır:
Nakit Oranı = Nakit + Nakit Benzerleri / Kısa Vadeli Borçlar
Nakit Oranı Size Ne Anlatabilir?
Nakit oranı, bir şirketin likiditesini ölçmek için en yaygın kullanılan göstergedir. Bu gösterge, şirketin gerektiğinde yeni varlıkları satmadan veya tasfiye etmeden mevcut tüm alacaklılarına ödeme yapma kabiliyetini gösterir.
Nakit oranı, birden fazla veya daha az olan bir rakamdır. Oran hesaplamasının sonucu 1 ise, şirketin bu borçları ödemek için nakit ve nakit benzerleri ile tam olarak aynı miktarda kısa vadeli borcu vardır.
Nakit oranı, en kötü senaryoda, örneğin işten çıkmak üzereyken olduğu gibi, bir şirketin değerinin bir göstergesine benzer. Alacaklıları ve analistleri, hızlı bir şekilde nakde çevrilebilecek dönen varlıkların değeri ve bu nakit ve nakde yakın varlıkların kapsayabileceği kısa vadeli borçların yüzdesi hakkında bilgilendirir.
ABD Küçük İşletme Yönetimi, özellikle borç verenlerle ilişkiler kurarken, uygun likidite, kapasite ve teminat düzeylerini korumak için işletmeleri bu ve diğer likidite oranlarını kullanmaya teşvik eder.
Bir şirket bir kredi istediğinde, borç verenler sağlığını belirlemek için finansal tabloları kontrol edeceklerdir.
Birden Az için Hesaplamalar
Bir şirketin nakit oranı birden azsa, nakit ve nakit benzerlerinden daha fazla kısa vadeli borcu vardır. Bu, kısa vadeli borçları ödemek için elde yeterli nakit olmadığı anlamına gelir. Şirketin bilançoları, tedarikçilerle uzun kredi koşulları, iyi yönetilen envanter ve müşterilere sunulan kısıtlı kredi gibi faktörler tarafından çarpıtılıyorsa, bu kötü bir şey olmayabilir.
Birden fazla hesaplama
Bir şirketin nakit oranı XNUMX'i aştığında, mevcut taahhütlerden daha fazla nakit ve nakit eşdeğeri olduğunu gösterir. Bu durumda, firmanın elinde hala nakit varken tüm kısa vadeli borçlarını ödeyecek kadar nakdi vardır.
Daha yüksek bir nakit oranı genellikle iyi olsa da, şirketin verimsiz bir şekilde nakit harcadığını veya düşük maliyetli borçlanma seçeneklerinden yararlanmadığını da gösterebilir. Kârlı işlere yatırım yapmak veya işi büyütmek yerine. Yüksek bir nakit oranı, bir şirketin gelecekteki kârlılıktan endişe duyduğunu ve kendisini korumak için bir sermaye yastığı oluşturduğunu da gösterebilir.
Nakit Oranı Örneği
Apple, Inc. 37.1'in sonunda 26.8 milyar dolar nakit ve 2021 milyar dolarlık menkul kıymete sahipti. Apple'ın şu anda kısa vadeli borcunu ödemek için elinde 63.9 milyar dolar nakit var. Apple, borç hesapları ve diğer kısa vadeli borçları içeren yaklaşık 123.5 milyar dolarlık kısa vadeli borçtan sorumluydu. 2
Kısa Vadeli Oran = 63.9 milyon dolar bölü 123.5 milyar dolar 0.52'dir.
Apple'ın faaliyet yapısı, şirketin büyümek için borcu nasıl kullandığını, uygun kredi koşullarından nasıl yararlandığını ve genişleme için nakde nasıl öncelik verdiğini vurguluyor. Elinde milyarlarca dolar nakit olmasına rağmen, firmanın kısa vadeli borçları uzun vadeli yükümlülüklerin neredeyse iki katı.
Nakit Oranının Sınırlamaları
Nakit oranı, finansal raporlamada veya bir şirket üzerinde temel analiz yapan analistler tarafından nadiren kullanılır.
Bir şirketin ekstra nakit ve nakite yakın varlıkları kullanarak mevcut yükümlülüklerini karşılayabilmesini beklemek gerçekçi değildir. Bir şirketin bilançosundaki büyük miktarlardaki nakit, bu para hissedarlara iade edilebileceğinden veya daha yüksek getiri elde etmek için başka bir yerde kullanılabileceğinden, genellikle zayıf varlık kullanımı olarak kabul edilir.
Sektör ve rakip ortalamaları ile karşılaştırıldığında veya aynı şirkette zaman içindeki değişimlere bakıldığında nakit oranı daha açıklayıcıdır. Bazı endüstriler diğerlerinden daha yüksek cari yükümlülüklere ve daha düşük nakit rezervlerine sahiptir.
Nakit oranı en çok zaman içinde incelendiğinde yararlıdır; bir şirketin metriği şu anda düşük olabilir, ancak geçen yıl doğru yönde gelişiyor. Rakam aynı zamanda mevsimselliği ve gelecekteki büyük nakit girişlerinin zamanlamasını da göz ardı eder; bu, bir şirketin başarılı bir ay boyunca olduğundan fazla tahmin edilmesine veya sezon dışı dönemde olduğundan fazla tahmin edilmesine yol açabilir.
Birden az nakit oranı, bir şirketin finansal zorluk içinde olduğunu gösterebilir. Öte yandan, düşük bir nakit oranı, örneğin fonların genişleme için kullanılması nedeniyle düşük nakit rezervlerinin düşük tutulmasını gerektiren bir şirketin özel stratejisini gösterebilir.
Yeterli Nakit Oranı Nedir?
Nakit oranı sektöre göre farklılık gösterecektir çünkü bazı şirketler daha çok kısa vadeli kredilere ve finansmana (yani hızlı stok devrine dayanan sektörler) güvenmektedir. Bir veya daha fazla nakit oranı, bir şirketin tüm kısa vadeli borçlarını tam olarak ödemek için yeterli nakit ve nakit benzerlerine sahip olduğunu gösterir. Normalde birden büyük bir oran tercih edilir, ancak şirketin nakit olarak iki kat daha fazla kısa vadeli borcu olduğundan 0.5'ten düşük bir oran tehlikeli olarak kabul edilir.
Nakit Oranı Ne Anlama Geliyor?
Nakit oranı, bir şirketin likiditesini belirlemenin bir yöntemidir. Bir kişinin veya bir firmanın mevcut yükümlülüklerini ödeme kabiliyetine likidite denir. Bir şirket elinde büyük miktarda nakit olduğunda, kısa vadeli faturalarını vadesi geldiğinde ödeyebilir. Bir şirketin likiditesi düşük olduğunda, kısa vadeli faturaları ödemek zorlaşır.
Nakit Oranınızı Nasıl Hesaplarsınız?
Nakit oranı, nakdin cari borçlara bölünmesiyle hesaplanır. Menkul kıymetler gibi nakit benzerleri, hesaplamanın nakit kısmına dahil edilir.
Nakit oranı yüksek mi yoksa düşük nakit oranı mı daha iyi?
Yüksek bir nakit oranı sıklıkla tercih edilir. Bu, bir şirketin elinde daha fazla nakit, daha az kısa vadeli yükümlülük veya her ikisine birden sahip olduğu anlamına gelir. Ayrıca, bir şirketin vadesi geldiğinde mevcut borçlarını ödeyebileceği anlamına gelir.
Bir şirketin nakit oranının çok yüksek olması mümkündür. Bir şirketin nakit yönetimi verimsiz olabilir ve uygun borç verme koşullarından yararlanabilir. Bir şirketin nakit oranını düşürmek bazı durumlarda avantajlı olabilir.
Bir İşletme Nakit Oranını Artırmak İçin Ne Yapabilir?
Nakit oranı, nakit ve nakit benzerlerinin kısa vadeli yükümlülüklere bölünmesiyle hesaplanır. Bir şirket, kısa vadeli bir tasfiye veya ödeme talebi durumunda eldeki daha fazla nakit için çabalayarak nakit oranını iyileştirebilir. Bu, envanteri daha hızlı çevirmeyi, daha az mal tutmayı ve ön ödeme masraflarından kaçınmayı içerir.
Öte yandan bir şirket kısa vadeli yükümlülüklerini azaltabilir. Kredi koşulları artık avantajlı değilse, şirket harcamalarını nakit olarak ödemeye başlayabilir. Şirket ayrıca harcamalarını değerlendirebilir ve toplam maliyetleri düşürmeye çalışabilir (böylece ödeme yükümlülüklerini azaltır).
